Language: English: 信托或公司服务提供者牌照编号: TC001160

香港9号牌照的应用范围，9号牌照有几种申请方式？

2024-06-18 17:38:45

近几年越来越多的内地私募机构开始选择进军香港市场，通过在香港设立公司来吸纳海外资金，不少私募管理基金都有意向香港申请9号牌照。企业申请香港9号牌照需要满足哪些资质与条件呢？

申请9号牌照的方式
获取9号牌主要有两种方式：
一是新设立子公司申请牌照；
二是通过收购已经持牌机构获取牌照。
根据过往案例，大多数私募机构通过直接申请9号牌的方式进入香港资本市场。直接申请9号牌照，可以使香港子公司和原私募机构名称保持一致或相似，有利于品牌传承。取得香港9号牌照的方式，除了直接申请外，也可以考虑收购其他现有的香港9号牌机构。
若收购其他有香港9号牌照的机构，就需要做比较深入的尽职调查，避免可能的风险。

申请9号牌照的资质
1、主体资格
必须是在香港注册成立的公司或在香港公司注册处注册的海外公司。
2、胜任能力
持牌法团及注册机构在进行相关业务时，要管理好在经营时可能面对的风险，具体而言即拥有合适的业务架构、良好的内部监控系统及合资格的业务人员；(具体参见：证监会另行公布的《胜任能力的指引》、《持牌人或注册人操守准则》、《持牌人或注册人的管理、监督及内部监控指引》)。
3、负责人员
(1)每类受规管活动必须委任至少两名负责人员直接监督有关活动；
(2)每类受规管活动必须至少有一名负责人可以时刻监督有关业务。如果角色安排不会造成冲突，同一人可以受委任监督多于一类受规管活动；
(3)负责人中至少有一名是符合《证券及期货条例》所定义的执行董事；
(4)所有的执行董事必须向证监会寻求核准；
(5)呈交牌照申请时，向证监会一并呈交所有拟成为负责人员的核准申请。
4、大股东等须具备适当人选的资格
大股东、高级人员、就受规管活动而雇用的任何其他人，就该类活动与有联系的任何其他人，都必须具备适当人选的资格。有关详情请参阅《证券及期货条例》第129条。经过查阅相关资料，申请牌照时，并没有限制信托计划及资管计划等SPV为大股东。但根据《证券及期货条例》第129条，要考察大股东的财政能力和偿付能力，SPV为大股东可能很难通过审核。
5、主体的财政能力
持牌法团及注册机构在进行相关业务时，须维持足够的股本及速动资金(速动资金指：能迅速转换成为现金或已属于现金形式的资产)。例如，在申请提供资产管理(第9类牌照)时，持牌法团及注册机构最低应缴纳5百万港元股本及维持3百万港元的速动资金。

持有9号牌有助于拓展境外资金募集和投资，且持有9号牌的香港实体还可以享受香港税收优惠。但同时，申请9号牌会较大幅度增加私募基金管理人的成本，也可能影响管理人的募资进度，并非所有可能涉及香港募资或与香港存在一定关联的私募基金管理人均须取得9号牌。