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家族信托在家族财富传承中能起到什么作用?海外家族有哪些可借鉴的经验?

徐卫晖:中国人有很强的家族观念,[怎样在温州注册香港公司服务]但在近代中国,却没有出现像西方那样传承了上百年,甚至两百年的家族企业。这其中除了一些社会资源变迁的因素外,更重要的还是因为中国缺乏成熟的家族信托制度。家族信托制度能够使家族的本金实现保值、增值,而其收益由专业的机构来管理,按照一定的条件分配给符合受益条件的后代。这样的信托制度不仅能够通过法律结构完成信托财产独立、风险隔离、防止挥霍、不当利益人侵占,而且还可以通过信托利益支付条件设定,来达到对信托受益人激励和约束的效果,使家族财富能够基业长青。

王晓宇:在海外,像洛克菲勒这样的大家族,都会设立自己的家族办公室,来管理整个家族的财富。洛克菲勒公司创建于1870 年,到了1882 年,老洛克菲勒先生就成立了家族办公室。一开始,这个家族办公室并没有发挥很大的作用,但随着美国遗产税和馈赠税制度的相继完善,家族办公室的作用迅速体现出来。1934 年的时候,在家族办公室的指导下,小洛克菲勒成立第一个家族信托,鉴于对后辈的成熟程度和经验的担心,他通过家族信托严格限定任何一个受益人获取收益和动用本金的条件。而在子女30 岁以前,信托财产的收益除了用于支付子女学费和生活费外,还分别捐赠给数个指定的慈善机构。1952 年,小洛克菲勒的孙辈也设立了自己这一代的家族信托,使得洛克菲勒家族名下的财富绵延不绝地延续下去。如今,洛克菲勒家族已繁盛了六代,依然续写着财富神话。

高皓:目前,很多中国的“创一代”企业家都面临着子女不愿意接班的困扰,究其根本原因就是以“海归”群体为主的“二代”很难认同父辈的价值观与创业梦,他们可能愿意投身于资本运作、互联网等新兴产业。而在这样的背景下,家族信托可以有效帮助“创一代”实现家庭财富的延续。总的来说,可以有两种方式,一种方式是“创一代”将持有的公司股权注入到一个信托计划中,以该信托机构名义间接控制行使决策权,这样一来,家族信托就起到了军师、参谋的作用,未来可以协助“创一代”的后代完成对企业的管理,并且对企业经理人起到制衡作用。另一种方式,“创一代”可以将实业资产变现,用变现的资本设立一个信托计划,由专业的机构通过各种投资手段实现财富的保值、增值。

王小刚:对于富裕阶层来说,[怎样在苏州注册香港公司服务]会碰到一些具有共性的风险,包括资产上的风险、家庭成员关系的风险以及相关政治、税务的风险。而家族信托能够有效规避这些风险,实现信息保密、资产保障、税务筹划、继承安排的功能。而这四个维度也是评价一个家族信托架构是否优秀的重要标准。更重要的是,信托可以帮助富裕阶层在生前就把资产安排妥当,最大限度地避免类似生后争产的这种不确定性。而从财务成本的角度看,提前用信托做好财富规划会更划算。

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